Как передать бизнес в иностранный холдинг без налогов в Украине

Передача корпоративных прав в рамках реструктуризации — сложная операция не только юридически, но и налогово. Если неправильно выбрать механизм, физлицо-владелец заплатит до 23% налогов на доход, который фактически не получало. Как этого избежать — ниже.

Когда налоговые риски возникают сразу

Самая типичная ситуация: владелец украинского бизнеса хочет оформить контроль через собственный иностранный холдинг. На первый взгляд — привычная корпоративная реструктуризация. Но если передать корпоративные права путем продажи по рыночной стоимости, это создает серьезные налоговые последствия.

Поскольку номинальная стоимость доли (взнос в уставный капитал) часто не превышает нескольких тысяч гривен, а реальная рыночная — исчисляется миллионами, в результате фискальная база для налогообложения становится огромной. Владелец должен заплатить 18% НДФЛ и 1,5% военного сбора с разницы между ценой продажи и документально подтвержденными расходами. Это до 23% от "дохода", который он формально получил от самого себя.

В реальности никакого коммерческого дохода не возникает, ведь компания не выходит из-под контроля. Более того, иностранный холдинг часто еще не имеет активов для приобретения — то есть сделка является юридически слабой и фактически неосуществимой.

Внесение в уставный капитал: освобождение от налога

Этот вариант мы считаем базовым. Если передать корпоративные права в обмен на долю в иностранной компании — такая операция признается инвестицией, а не продажей. А значит, не является объектом налогообложения.

Согласно подпункту 165.1.44 Налогового кодекса Украины, не включается в налогооблагаемый доход сумма имущественного взноса физического лица в уставный капитал юридического лица — в обмен на корпоративные права.

Это подтверждено рядом индивидуальных налоговых консультаций (например, № 2483/ИПК/26-15-24-01-13-09 от 30.04.2024 и № 496/ИПК/99-00-24-03-03 от 31.01.2025).

Для подтверждения стоимости корпоративных прав мы советуем сделать независимую оценку. Это не обязательно, но желательно: эта стоимость фиксируется в документах иностранного холдинга и сможет быть учтена как инвестиционная база в случае продажи этой доли в будущем.

Продажа по минимальной цене: когда это разрешено

Другой сценарий — продать долю в украинской компании по номинальной стоимости. В этом случае возникает вопрос: сможет ли налоговая применить правило "обычной цены"? По общему правилу — да. Но есть исключение, и оно прямо предусмотрено в пп. 170.2.2 НКУ.

Если покупателем является контролируемая иностранная компания (КИК), и владелец доли является ее контролирующим лицом, а КИК остается владельцем актива на конец года — тогда налоговые органы не имеют права доначислять налог по обычной цене. Налогом облагается только реальный доход, полученный по договору.

В таком случае можно обойтись без оценки, если это соответствует возможностям КИК. Законодательство не требует привлечения оценщика для сделок между связанными лицами — достаточно юридически чистого оформления.

Что стоит учесть перед реструктуризацией

• Проверить, что иностранная компания — это именно КИК (контролируемая иностранная компания).
• Выбрать механизм: внесение в уставный капитал или продажу — в зависимости от целей.
• Если выбрано внесение — сделать оценку и зафиксировать ее в документах.
• Если продажа — проверить соответствие условиям исключения из пп. 170.2.2 НКУ.
• Убедиться, что все документы подтверждают непрерывный контроль и непереход актива к третьим лицам.

Передача корпоративных прав в холдинг — это не оптимизация, а нормальный этап развития бизнеса. Важно лишь, чтобы и структура, и документы соответствовали логике закона. И тогда налоговая не будет иметь оснований для доначислений.